基础知识
- 1、在期权交易中，（ ）需要缴纳保证金
- A、买方
- B、卖方
- C、买卖双方均需缴纳
- D、买卖双方均不需缴纳
- 2、按行权价格与标的物价格的关系，期权可分为（ ）
- A、看涨期权和看跌期权
- B、现货期权和期货期权
- C、美式期权和欧式期权
- D、实值期权、虚值期权和平值期权
- 3、按期权可以申请执行的时间的不同，期权可分为（）
- A、看涨期权和看跌期权
- B、现货期权和期货期权
- C、美式期权和欧式期权
- D、实值期权、虚值期权和平值期权
- 4、按期权的标的资产不同，期权可分为（）
- A、看涨期权和看跌期权
- B、现货期权和期货期权
- C、美式期权和欧式期权
- D、实值期权、虚值期权和平值期权
- 5、买入看涨期权的风险和收益关系是（）
- A、损失有限，收益有限
- B、损失有限，收益无限
- C、损失无限，收益有限
- D、损失无限，收益无限
- 6、卖出看跌期权的风险和收益关系（）
- A、损失有限，收益巨大
- B、损失有限，收益有限
- C、损失巨大，收益巨大
- D、损失巨大，收益有限
- 7、下列交易中，盈利随着标的物价格上涨而一直增加的是（）
- A、买进看涨期权
- B、卖出看涨期权
- C、买进看跌期权
- D、卖出看跌期权
- 8、下列策略主动行权后转换为期货空头部位的为（）
- A、买进看跌期权
- B、卖出看跌期权
- C、买进看涨期权
- D、卖出看涨期权
- 9、投资者卖出看跌期权，获得最大收益是（）
- A、无穷大
- B、标的资产的市场价格
- C、权利金
- D、零
- 10、当标的物价格在损益平衡点以上时（不计交易费用），买进看跌期权的损失（）
- A、不会随着标的物价格的上涨而变化
- B、随着行权价格的上涨而增加
- C、随着标的物价格的上涨而减少
- D、随着标的物价格的上涨而增加，最大至权利金
- 11、关于看跌期权的盈亏平衡点（不计交易费用），以下说法正确的是（）
- A、盈亏平衡点=执行价格+权利金
- B、盈亏平衡点=期权价格-行权价格
- C、盈亏平衡点=期权价格+行权价格
- D、盈亏平衡点=行权价格-权利金
- 12、如不计交易费用，买进看涨期权的最大亏损为（）
- A、权利金
- B、标的资产跌幅
- C、行权价格
- D、标的资产涨幅
- 13、在其他因素不变的情况下，下列关于标的物价格波动幅度与期权价格关系的说法，正确的是（）
- A、标的物价格波动程度对看涨期权与看跌期权的影响方向不同
- B、标的物价格波动程度对实值期权与虚值期权的影响方向不同
- C、标的物价格波动越大，期权的价格越高
- D、标的物价格波动越大，期权的价格越低
- 14、下面关于期货和期权的关系的描述中，说法正确的是（）
- A、期货可以买空卖空，而期权则不可以
- B、期货和期权买卖双方的权利都是对称的
- C、商品期货合约交割标的实物，商品期权合约交割的为期货合约
- D、期货和期权的买卖双方均需要缴纳保证金
- 15、对于期权卖方而言，以下哪种说法是错误的（）
- A、履约义务
- B、缴纳保证金
- C、支付权利金
- D、承担比较大的风险
- 16、选用下面哪种期权合约进行投机的风险最大（）
- A、买入看涨期权
- B、卖出保护性看跌期权
- C、出售裸看涨期权
- D、出售裸看跌期权
- 17、下面对于交易期权的看法错误的是（）
- A、买入期权的成本可以较低
- B、如果买入期权后价格与看法不同，不会被套
- C、任何情况下期权的风险都要比期货的小
- D、买入期权后即使看错，风险不会扩大
- 18、如果交易者是看跌期权卖方，履约后将持有标的期货（）。
- A、长头寸
- B、短头寸
- C、没有头寸
- D、以上皆不符合
- 19、如果交易者是看涨期权卖方，履约后将持有标的期货（）。
- A、长头寸
- B、短头寸
- C、没有头寸
- D、以上皆不符合
- 20、其他条件不变，当期货价格上涨时，对应期权价格的变化是（）
- A、看涨期权上涨，看跌期权下跌
- B、看涨期权下跌，看跌期权上涨
- C、看涨期权下跌，看跌期权下跌
- D、看涨期权上涨，看跌期权上涨
- 参考答案：
- 1-5：BDCBB 6-10：DAACD 11-15：DACCC 16：CCABA